銀監(jiān)會主席劉明康強調(diào)六方面防范銀行業(yè)危機

　　中新網(wǎng)10月9日電 據(jù)銀監(jiān)會網(wǎng)站消息，應(yīng)巴塞爾委員會主席、荷蘭中央銀行行長諾特·韋林克博士邀請，中國銀監(jiān)會主席劉明康出席了2010年9月22至23日在新加坡舉行的第16屆國際銀行監(jiān)督官大會，并受邀就當(dāng)前國際金融監(jiān)管改革議題發(fā)表了主題演講。劉明康從降低關(guān)聯(lián)性、防范道德風(fēng)險、防范跨境風(fēng)險、模型、數(shù)據(jù)和“監(jiān)管長牙齒”等六個方面需要關(guān)注的問題闡述了對防范銀行業(yè)危機的看法。

　　以下為劉明康講話主要內(nèi)容：

　　    一、降低關(guān)聯(lián)性。

　　    這場全球危機表明，關(guān)聯(lián)性是危機負(fù)面效應(yīng)放大的主要渠道，過高的關(guān)聯(lián)性會導(dǎo)致單家金融機構(gòu)的風(fēng)險事件通過溢出效應(yīng)跨市場、跨地域傳遞，使得金融體系更容易陷入普遍的、系統(tǒng)性危機。而如今，全球金融體系越來越呈現(xiàn)出網(wǎng)絡(luò)狀，跨業(yè)、跨境金融交易規(guī)模大幅度增加，商業(yè)銀行對資本市場的依賴性明顯增強，銀行體系與資本市場之間的藩籬逐步被打破。在這種情況下，應(yīng)首先打破所謂的“全能銀行”模式，而且，對關(guān)聯(lián)度高的系統(tǒng)性金融機構(gòu)提高資本標(biāo)準(zhǔn)、增加自救和“生前遺囑”等要求遠(yuǎn)不如通過強化事前結(jié)構(gòu)化監(jiān)管安排來降低金融體系關(guān)聯(lián)性來得有效。中國銀監(jiān)會要求商業(yè)銀行在銀行業(yè)務(wù)與非銀行業(yè)務(wù)之間建立防火墻，這種風(fēng)險隔離機制是有效且必要的，金融機構(gòu)和監(jiān)管者都必須注重建立防火墻機制。

　　二、防范道德風(fēng)險。

　　    這場危機爆發(fā)之前，許多國家的監(jiān)管當(dāng)局迫于利益相關(guān)者的壓力，對自身的監(jiān)管體制進行改革。政府強調(diào)在全球化進程中競爭國際金融中心的地位，竭盡所能地從金融創(chuàng)新中獲利。金融機構(gòu)在股本回報最大化的驅(qū)動下不擇手段，有毒產(chǎn)品的層里嵌入過高的杠桿導(dǎo)致激勵約束機制扭曲，不計風(fēng)險和成本誘發(fā)的短期行為導(dǎo)致了過度的風(fēng)險承擔(dān)。甚至沒有工作、沒有首付能力的人也都能輕而易舉地獲得住房抵押貸款。今天，這種道德風(fēng)險仍然無處不在，一方面是由于銀行交易人員受到追逐利益的驅(qū)使，另一方面是銀行從業(yè)人員的記憶力很短暫，不能很好地記住并吸取以往的教訓(xùn)。因此，監(jiān)管者必須進一步凝聚改革共識，采取堅決有力的措施來解決道德風(fēng)險問題。

　　三、防范跨境風(fēng)險。

　　    這場危機具有全球性和系統(tǒng)性，但監(jiān)管者一直沒有能力很好地處理大型的、業(yè)務(wù)復(fù)雜的跨境金融機構(gòu)。在雷曼兄弟倒閉兩年以后的今天，美國出臺的《多德—弗蘭克法案》標(biāo)志著在跨境危機處置方面取得了重大進展。但長期以來，由于母國和東道國之間職責(zé)劃分不清、各國銀行破產(chǎn)處置的法律、程序存在重大差異，以及信息交流不充分、不及時，全球金融體系仍然存在重大跨境風(fēng)險隱患。目前，跨境監(jiān)管合作大多取決于母國和東道國主動合作、交流的意愿，仍缺乏具有法律約束力的制度安排。跨境監(jiān)管和危機處置中存在的突出問題——危機時期的信息共享、特殊處置安排等問題仍懸而未決。為此，主張通過締結(jié)國際性的條約來建立全面的跨境危機處置框架。該國際性條約應(yīng)針對信息共享、公平對待不同轄區(qū)利益相關(guān)者及保護存款人利益等問題制定規(guī)則，從而保持各國法規(guī)一致性，增加信息標(biāo)準(zhǔn)共享與互動。對一些分支機構(gòu)眾多的國際金融機構(gòu)，建立事先的跨境破產(chǎn)清算規(guī)則非常必要；在這方面，監(jiān)管聯(lián)席會議機制應(yīng)積極發(fā)揮作用。

　　四、模型。

　　    雖然模型在某種程度上有利于信息加工、邏輯思考和觀點的形成，但必須承認(rèn)，大多數(shù)銀行從業(yè)人員對模型的了解和掌握是很少的。模型的作用是有限的，工具永遠(yuǎn)都不能取代監(jiān)管者專業(yè)的邏輯判斷。看上去很復(fù)雜的模型通常把現(xiàn)實情況簡單化了，而且依據(jù)建立在以往經(jīng)驗基礎(chǔ)上的模型來預(yù)測未來的風(fēng)險是缺乏說服力的。銀行業(yè)從業(yè)人員已經(jīng)在危機中吸取了這方面的教訓(xùn)。

　　五、數(shù)據(jù)。

　　    本次危機暴露出的重要問題之一是缺乏系統(tǒng)重要性金融機構(gòu)、產(chǎn)品和市場的及時、準(zhǔn)確信息和數(shù)據(jù)。即使有信息，監(jiān)管當(dāng)局往往無法充分獲取這些信息。數(shù)據(jù)缺失的真正原因在于金融機構(gòu)和監(jiān)管當(dāng)局雙方的公司治理、內(nèi)部控制、信息技術(shù)和人力資源等方面。金融監(jiān)管改革措施的逐步實施對金融機構(gòu)的數(shù)據(jù)和信息系統(tǒng)提出了更高要求，金融機構(gòu)應(yīng)前瞻性地規(guī)劃系統(tǒng)，配置合格的IT和風(fēng)險管理人才，并開發(fā)利用新的風(fēng)險管理工具等。監(jiān)管當(dāng)局則須與國內(nèi)外相關(guān)監(jiān)管部門建立信息共享安排，及時收集宏觀經(jīng)濟、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)調(diào)整及跨市場宏觀信息和數(shù)據(jù)，加強對系統(tǒng)性風(fēng)險的研究，并在必要時調(diào)整相關(guān)的監(jiān)管措施和要求。

　　六、“監(jiān)管長牙齒”。

　　    提高監(jiān)管力度和有效性，全靠長牙齒。9月份召開的巴塞爾委員會高層決策委員會會議已經(jīng)明確了下階段各國監(jiān)管當(dāng)局的主要任務(wù)和時間表。但制定出合理的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)則僅是銀行監(jiān)管的起點，更重要的是如何在各國框架下有效地執(zhí)行、實施這些規(guī)則。為降低危機重演的可能性，為降低系統(tǒng)重要性銀行倒閉帶來的負(fù)面影響，為降低公共部門成本，監(jiān)管必須長牙齒。因此，至少要做到以下八點：監(jiān)管當(dāng)局必須具有獨立性，拒絕輕易放松標(biāo)準(zhǔn)；監(jiān)管做法應(yīng)具有主動性和互動性，須對銀行的產(chǎn)品進行監(jiān)管和控制；監(jiān)管當(dāng)局對銀行的風(fēng)險評估應(yīng)具有前瞻性；不應(yīng)允許“太復(fù)雜而難以監(jiān)管”的銀行存在；監(jiān)管當(dāng)局的干預(yù)措施應(yīng)及時、盡早且足夠頻繁；監(jiān)管當(dāng)局須能夠介入銀行最高層的決策；監(jiān)管機構(gòu)須有能力從銀行獲得及時、準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)；銀行和監(jiān)管當(dāng)局都必須明白模型的使用范圍，并應(yīng)能夠各自獨立地開展壓力測試。